我必须在今年领取17.1万元的养老金报酬吗？

问：最近，当我被告知我的自我管理的养老基金的定期分配的养老金，在这个财政2022年的最后期限，必须向我支付大约13.4万元的总余额时，我感到很震惊。我已经81岁了，我喜欢最近最低超级养老金减少50%的做法，这包括我的企业SMSF的定期分配部分。

我的非定期养老金，其最低支付额约为37,000元，预计为其账户余额的3.5%，这是非常合理的。但是，这使我的养老金总支付额达到了17.1万元，有点让人难以承受。我的妻子，78岁，有她自己的SMSF，她的最低定期养老金计算非常合理，并持续了八年。

此外，我被告知，最低养老金必须是现金，并且不允许从我的SMSF中转移ASX报价的股票。国标。

答：定期分配的养老金是指在政府规定的限度内定期支付收入的养老金安排。2004年引入，直到2007年才被基于账户的养老金所取代，而基于账户的养老金已成为由养老金储蓄支付的最常见的退休收入流形式。

AMP澳大利亚公司的技术战略主管John Perri说，定期分配养老金的特别之处在于，在2007年7月之前，只要你同意将至少一半的养老金作为收入流，不享有一次性提取的权利，就可以通过养老金为你的退休生活储蓄更多的资金。它们是介于终身养老金和预期寿命养老金以及基于账户的养老金之间的中间地带，也允许你有资格获得135万元的养老金福利。

他们还有权享受50%的社会保障资产测试豁免。

根据适用于定期分配的养老金的规则，政府对你可以获得的金额设定了限制，你的年度养老金是用你每年7月1日的余额除以适用于养老金剩余期限的支付系数计算的。

佩里说，由于2021-22年是你定期养老金的最后一年，支付系数为1。因此，你截至2021年7月1日的整个账户余额必须作为收入支付。然而，作为COVID-19的一项优惠，政府已将2021-22财政年度基于账户的收入流（其中包括定期分配的养老金）的支付系数减半。

如果134,000元是2021年7月的大约账户余额，必须支付的最低收入是67,000元。然而，由于这是养老金的最后一年，随着最低支付额的减半，最后可能仍有一些账户余额，它也必须在期限结束后28天内作为收入支付。

佩里说，这是定期分配养老金运作的 “怪癖 “之一，反映出养老金账户多年来产生了良好的收益。

虽然人们经常感到震惊，因为这些养老金在最后几年会迫使人们支付非常高的费用，但自我管理的养老金管理人Heffron SMSF Solutions的Meg Heffron说，这正是他们设计的工作原理。

定期分配的养老金因素旨在使你的养老金余额在期限结束时（或之后不久）达到零。它们通过迫使你每年提取更大比例的账户余额来实现这一目的–在最后一年达到100%。

也就是说，由于COVID-19大流行病的金融影响，在2022年6月30日之前，可以享受减少50%的最低提取额的权利，所以今年可能会将你的定期分配的养老金折算，最初回到积累阶段。

然后，你需要向自己支付一定比例的养老金–比如说，如果你在12月下旬折算养老金的话，就需要支付半年的时间。这种养老金可以利用COVID-19优惠政策下的50%的最低限度的权利。

然后，你可以用你81岁时的预期寿命8年的余额重新开始领取养老金。这将是养老金的期限，你必须根据养老金系数向自己支付最低的养老金。

处理大额付款是一项复杂的工作。佩里建议你在进行任何折算和重新开始新的养老金之前，获得税务和财务建议，以确保这可以在你的养老金转移上限（即，在养老金阶段可以有多少的限制）下被容纳，特别是你还有一个基于账户的养老金。

不要忘了你的妻子也在领取定期分配的养老金，赫夫朗说，她还剩下8年的时间，随着任期的结束，她将面临更高的提款。

政府有一项建议，允许有定期分配养老金等安排的个人在两年的时间内解套。这是在2021年的联邦预算中宣布的，并被设定为适用于2007年9月前开始的养老金（即使他们在此日期后折算为与市场挂钩的收入流）。

没有提议要求将这些折算的养老金放入基于账户的养老金。这些养老金可以保持积累，也可以一次性提取，提供了充分的灵活性，允许成员在两年的特赦期通过完全折算退出。

就养老金享有50%的社会保障优惠而言，如果在SMSF中开始新的定期分配的养老金，它应该保留这一优惠。如果你不开始新的养老金，这将是不相关的，因为养老金余额将被支付出去。

Heffron说，关于你提出的最低养老金必须是现金以及不允许从SMSF中转移ASX报价的股票的问题，这是正确的。退休金的支付（不管是什么类型的退休金）必须以现金支付。

唯一可以通过转让股票来代替养老金付款的情况是，付款是 “折算 “或转换为一次性付款，而这些养老金不允许。

然而，没有什么可以阻止你卖掉养老基金的股票，然后在你收到现金养老金付款后以自己的名义再次买回同样的股票。