300万元的养老金余额不享受资本利得税优惠

根据阿尔巴尼斯政府对纸质利润征税的提议，余额超过300万元的养老基金成员将错过从2025年起的资本收益减税。

前莫里森政府的退休收入审查成员Deborah Ralston分别表示，超级税收优惠对高收入者过于有利，但财政部计算的500亿元可能被夸大了，因此出现了这个热点。

根据目前的规则，当长期资产被出售时，养老基金的资本收益将被征收10%的税，而不是其他基金收入的15%的税。这相当于给CGT打了三分之一的折扣。

财政部上周提供的案例研究和计算结果使顾问和超级政策专家意识到，在新的制度下，CGT折扣将不再适用，每年对超过300万元的未实现收益征税。

该税种的不确定性源于财政部文件在计算年度税负的公式中没有提到CGT折扣。

在2025年7月之前持有的投资可能会在起始日期之前获得CGT折扣，但基金未来的资产价格增值将每年被征收高达30%的税。

金融服务理事会CEOBlake Briggs说，它正在就政府选择的不寻常的税收计算公式如何影响养老基金的问题咨询业界。

“目前在养老基金中持有超过一年的资产的CGT税率为10%，这意味着有33.33%的CGT折扣，”他说。

“如果该公式导致比目前适用的更高的有效资本收益税率，这可能会对余额超过300万元的基金成员产生强烈的动机，将他们的资产转移到超级年金制度之外，或者永远不将其放入该制度。”

财务主管Jim Chalmers说，对未实现的收益征税的建议是财政部建议的结果，它比其他人建议的对超级账户设置300万元的硬性上限要好。

Chalmers博士说，他不相信持有农场和其他非流动资产的自我管理的养老基金会因为对未实现的收益征税而受到伤害的论点。

他说，基金应该有一些流动资产，人们可以考虑在2025年7月新制度开始之前重组他们的投资组合，他们可以用养老基金以外的钱支付税款。

Chalmers博士说，这是一个 “适度的 “变化，只影响到0.5%拥有超级账户的人，并将有助于使超级税收优惠和预算在未来可持续。

“他说：”这使非常优惠的税收安排对养老金账户中拥有超过300万元的人来说变得有点不那么优惠。

“这些是我们作为一个国家需要做出的困难但简单的选择。”

关于工党不对300万澳元门槛进行指数化的决定，Chalmers博士说，当莫里森政府将293部超额缴款税适用的门槛从30万澳元降至25万澳元时，联盟党也没有对它进行指数化。

格拉坦研究所经济政策项目主任布伦丹-科茨说，财政部的建议对账户余额超过300万元的收入和资本收益一视同仁。

他指出，前财政部长肯-亨利在2009年进行的税务审查提出了转向对基于权责发生制的未实现收益征税的前景。

“科茨先生说：”对未实现的收益征税有概念上的理由，因为它阻止了SMSF的税收递延，这基本上是政府的无息贷款。

“但为税收提供资金的流动性问题可能是真实的。”

工作场所关系部长Tony Burke说，还有其他更复杂的方法来计算更高的税收，但养老基金已经每年向澳大利亚税务局提供所需的超级年金基金余额数据。

“有更复杂的方法，但最简单的方法和财政部给我们的建议是，你看一下账户持有人的账户余额增长，你看一下每年的余额增长，这就是你如何解决300万元以上的适用问题，”伯克先生说。

业内人士表示，与其对未实现的收益征税，政府可以考虑对较高余额的基金征收年度回报率，并对其进行相应的征税–类似于年龄养老金资产测试的征税率。

一位行业养老基金的高级主管说，对养老基金余额设置300万元的硬性上限，比对超过300万元的基金余额征收30%的新税更容易管理。

一般来说，养老基金成员不为未实现的收益缴税，而且资产往往被持有几十年。

当基金成员改变基金或资产配置时，由澳大利亚审慎监管局监管的大型养老基金会向成员收取名义金额的CGT，以确保在一段时间内由成员平均分摊税收。

Briggs先生说。”税收公式将如何影响基金和个人成员将取决于相关的投资结构，一些APRA基金在个人层面上适用税收，例如，养老金包干。

“另外，提供资产集合所有权权益的主信托将在Unit价格中计提税收。”

另外，SMSF协会和未来基金的董事Ralston教授说，目前的养老金税收制度是 “不公平的，因为高收入的个人从养老金税收优惠中获益更多”。

“她在为AFR撰写的一篇评论文章中说：”对超过300万元的余额提高收益税的建议直接解决了这个问题。

“虽然这些余额占所有超级账户的不到1%，但可以说这些金额远远超过了退休收入的需要。

“在未来20年里，现有的缴费上限将禁止这种大的余额，但与此同时，减少收益税优惠的成本可以提高财政的可持续性，并减少年轻纳税人的负担。”

但Ralston教授对财政部的税收支出报表提出质疑，他使用了 “收入损失 “的方法，将15%的优惠税率与45%的最高边际税率进行比较。

“这些估计也没有考虑到从系统中提取或将收入转入其他税收优惠活动（如负资产负债率）等行为。

“因此，目前的优惠成本和新政策第一年预计节省的20亿元，很可能是高估了。”

财政部说，在现有的系统和基金向ATO提供的信息下，拟议的系统将是最容易管理的，可以保持低的合规成本。

“由于绝大多数养老金成员不受这一措施的影响，政府的实施方法旨在避免强加重大（和可能昂贵的）系统和报告变化，从而间接影响其他成员，”财政部指出。

“拟议的方法是基于现有的基金报告要求。

“注意到基金目前没有在个人成员层面报告（或一般计算）应税收入，计算时采用了另一种方法来确定余额超过300万元的成员的应税收入。”